Nos últimos 12 meses, geopolítica deixou de ser assunto de jornal e virou linha de balanço. Assuntos como guerras comerciais, sanção à Rússia, tensão no Oriente Médio e eleições globais forçaram empresas americanas e europeias a repensar a cadeia.
Ou seja, a mudança de fábricas para outros territórios. E o Brasil ganha nesse quesito por ter uma junção de recursos: comida, energia, minério, água e um vasto mercado consumidor. Nesse ano, isso já aparece no fluxo de investimento estrangeiro direto e na cotação de ação de logística, porto e agro.
Neste artigo, você entenderá como o Brasil se tornou destaque em meios de produção e exportação internacional.
O que é nearshoring e por que o Brasil tem vantagem nisso?
Antes, investir e produzir na China para vender nos EUA tinha poucos riscos geopolíticos e mão de obra barata.
Mas agora o foco é produzir em países como México e Brasil para vender nos EUA. A mão de obra se tornou mais cara, mas não vem com tarifa de 25%, não tem risco de sanção e o frete é 3x mais rápido.
O Brasil se tornou o foco por conta de fatores como:
Alimento e energia: em guerra, país exportador vira Porto Seguro. E o Brasil é top 3 em soja, milho, carne, açúcar, minério e petróleo.
Nosso país é bem rico em recursos naturais, então logo se tornou um ótimo formador para outros países.
Acordo comercial EUA-México-Canadá favorece México, mas Brasil pega o que México não produz: minério, celulose e proteína animal.
Celulose é o principal componente estrutural das plantas e o composto orgânico mais abundante da natureza.
Moeda: real desvalorizado torna exportador competitivo mesmo com juro alto.
Alguns exemplos práticos nos últimos meses refletem na lotação concentrada em Santos, Itajaí e Itaqui. A tarifa de frete marítimo Brasil-EUA caiu 18% em relação à rota Ásia-EUA.
VLI, Rumo e MRS rodam no limite. Carga de grão para porto subiu 22% YoY.
Além de que a exportação dos setores de agro e proteína aumenta cada vez mais, geralmente na venda externa de carne bovina.
China ainda compra minérios, mas EUA e Europa estão diversificando fontes.
Como isso ganha oportunidade na B3?
RAIL3
Dona da malha ferroviária que leva grão a Santos. Com mais exportação, maior é o volume e o preço.
Com safra recorde e tarifa de exportação alta, é possível lucrar muito com isso em 2026.
PORT3
Operador portuário. Porto lotado faz a tarifa subir e inovar em contratos.
Com o nearshoring estadunidense, o fluxo aumenta.
Mas, em caso de greve portuária, há grandes chances de travar esse investimento.
SUZB3
Celulose é insumo de papel e embalagem. EUA querem menos dependência da China.
O catalisador de 2026 é o contrato de longo prazo com cliente estadunidense.
VALE3
Minério vira ativo geopolítico. Diversificação de clientes fora da China.
JBSS3
Proteína animal é segurança alimentar. Exportação para os EUA e Oriente Médio cresce.
A habilitação de planta para EUA, mais a força do dólar, pode ser o catalisador para crescer em 2026.
PRIO3
Petróleo leve offshore. Brasil exporta mais com o preço estável.
Caso a OPEP corte produção, Brasil ganha ação.
WEGE3
Motores e transformadores para infraestrutura de energia nos EUA.
Caso o IRA estadunidense obrigue a comprar local. A WEG possui fábricas lá.
Mas o dólar fraco reduz produção.
Observações e erros comuns
Nearshoring beneficia logística, porto e ferrovia mais que commodity em si.
Então, investir apenas em commodities não é uma boa opção para
O preço da soja cai, mas o volume de Rumo sobe.
O dólar também é um fator importante; caso o dólar vá para R$ 5,00, o exportador pede competitividade.
Além de que o Nearshoring tem um ciclo de 5-10 anos. Quando os EUA acharem de bom tom, eles podem muito bem desacelerar o fluxo.
Geopolítica fez o Brasil virar “fornecedor de confiança” de alimento, energia e minério.
O nearshoring, resumindo bem, significa: mais trem, mais navio, mais exportação.
Quem tem ativo que cobra pedágio nessa rota está no centro da tese. Ou seja, Rumo, Porto, Suzano e Vale estão no centro.
Enquanto ainda houver EUA vs. China, o fluxo continuará. Caso haja acordo, tudo desacelera.
Por isso, a tese é de 12-24 meses e não 10 anos.